楽天プラスシリーズの実質コストが判明、スリムS＆P500は約束を守って対抗値下げをするのか？

「楽天プラスシリーズ」の第1回運用報告書が開示されました。

楽天プラスシリーズは「eMAXIS Slim」シリーズよりも信託報酬が安いです。スリムシリーズは、より信託報酬が安いファンドが新規設定されても第1回運用報告書が開示されるまでは対抗値下げしないと宣言していますので、楽天プラスシリーズの第1回運用報告書の開示が待ち望まれていました。

全世界株　0.0561％（スリムは0.05775％）
S＆P500　0.077％（スリムは0.09372％）
先進国株　0.088％（スリムは0.09889％）
日経225　0.132％（スリムは0.143％）※第1回運用報告書は開示前

※よろしければ、次の記事もご覧ください。

●「SBI欧州高配当株式（年4回決算型）」、売買手数料が驚きの高さ
https://tawaradanshaku.blogspot.com/2024/09/sbi4.html

●楽天・オールカントリー株式　

第1回運用期間は2023年10月27日から2024年7月16日（264日）のため、運用報告書の数字を1.386倍（運用報告書の記載に合わせて小数点4位を四捨五入して小数点第3位まで記載した。以下同じ）して1年（366日。2024年2月は閏年で29日）分に直す必要があります。

売買委託手数料　0.022×1.386＝0.030％
有価証券取引税　0.059×1.386＝0.082％
その他費用　0.020×1.386＝0.028％
小計　0.101×1.386＝0.140％

信託報酬0.0561％＋0.140％＝0.1961％

（新興国株は米国ETFで運用しており、米国ETFの組入比率は7.6％のため、その経費率0.09％×7.6％＝0.00684％が0.1961％に上乗せされることになります）

【参考　スリムオルカン】
売買委託手数料　0.006％
有価証券取引税　0.019％
その他費用　0.030％
小計　0.055％

信託報酬0.05775％＋0.055％＝0.11275％

●楽天・S＆P500

第1回運用期間は2023年10月27日から2024年7月16日（264日）のため、運用報告書の数字を1.386倍（運用報告書の記載に合わせて小数点4位を四捨五入して小数点第3位まで記載した。以下同じ）して1年（366日。2024年2月は閏年で29日）分に直す必要があります。

売買委託手数料　0.010×1.386＝0.014％
有価証券取引税　0.000×1.386＝0.000％
その他費用　0.007×1.386＝0.010％
小計　0.017×1.386＝0.024％
信託報酬0.077％＋0.024％＝0.101％

【参考　スリムS＆P500】
売買委託手数料　0.002％
有価証券取引税　0.000％
その他費用　0.009％
小計　0.011％

信託報酬0.09372％＋0.011％＝0.10472％

●楽天・先進国株式（除く日本）

第1回運用期間は2023年12月22日から2024年7月16日（208日）のため、運用報告書の数字を1.760倍（運用報告書の記載に合わせて小数点4位を四捨五入して小数点第3位まで記載した。以下同じ）して1年（366日。2024年2月は閏年で29日）分に直す必要があります。

売買委託手数料　0.013×1.760＝0.023％
有価証券取引税　0.052×1.760＝0.092％
その他費用　0.016×1.760＝0.028％
小計　0.081×1.760＝0.143％
信託報酬0.088％＋0.143％＝0.231％

【参考　スリム先進国株】
売買委託手数料　0.002％
有価証券取引税　0.016％
その他費用　0.020％
小計　0.038％

信託報酬0.09889％＋0.038％＝0.13689％

信託報酬を含むトータルコストを比較してみます。

●全世界株
楽天　0.1961％
スリム　0.11275％

●S＆P500
楽天　0.101％
スリム　0.10472％

●先進国株
楽天　0.231％
スリム　0.13689％

というわけで、全世界株と先進国株ではスリムが勝ちましたが、S＆P500では負けてしまいました。

スリムS＆P500は約束を守って対抗値下げをするのか、あるいは「知らぬ顔の（代田）秀雄」を決め込むのかが注目されます。